מיידוף: המפלצת מוול סטריט הוא סרט דוקוס בן ארבעה חלקים, בבימויו של ג'ו ברלינגר, על מקורותיה של תוכנית פונזי שגררה משקיעים קטנים וגדולים ממיליארדי דולרים, והובילה למעצרו על רקע הקריסה הפיננסית ב-2008. באמצעות קטעי ארכיון, כולל תצהיר כלא שנתן מיידוף עצמו במהלך תביעת קורבנותיו, ראיונות עם עובדי מיידוף וכתבים פיננסיים ושחזורים דרמטיים, אנו מקבלים תמונה ברורה יותר על מקורותיה של תוכנית פונזי של מיידוף והמניעים שלו לעשות זאת.
מאדוף: המפלצת מוול סטריט : להזרים את זה או לדלג על זה?
יריית פתיחה: מבט על מסלול גולף בקאנטרי קלאב על שפת האוקיינוס. אחד המשקיעים של ברני מיידוף מדבר על כך שהוא ואמו פגשו את ברני ורות מיידוף במועדון ב-2005, ואמו אמרה שברני מעולם לא הסתכל לה בעיניים.
התמצית: הפרק הראשון מדבר על ימיו הראשונים של מסחר במניות ללא מרשם בתחילת שנות ה-60, כשעבד לצד אשתו הצעירה רות. זה גם עובר על תחילתו של עסק לייעוץ השקעות שהוא הפעיל בצד. היה אירוע מוקדם שבו הוא סבל מהפסד עצום ולווה כסף מחתנו כדי להחזיר למשקיעים; המחשבה שלו היא שהוא מעדיף להיות שקרן מאשר כישלון.
אבל עסק המסחר הלגיטימי במניות המריא יחד עם עסקי הייעוץ שלו, ששני רואי חשבון גייסו לו כל הזמן משקיעים חדשים. הוא הפך מעסקאות OTC, בסופו של דבר חלק מהקמת מדד נאסד'ק, לבית מסחר 'עושה שוק', ששימש כמתווך במהלך מסחר במניות. הוא היה חלוץ בשימוש במחשבים כדי להאיץ את העסקאות. הוא היה אחד מבתי המסחר המעטים של עושי שוק שנשארו פתוחים במהלך ואחרי מפולת הבורסה של יום שני השחור ב-1987.
למרות עלייתו בשורות עולם המניות, מיידוף המשיך בעסקי הייעוץ, למרות שמעולם לא השקיע כסף ורק השתמש בכסף של משקיעים חדשים כדי לשלם 'תשואות' למשקיעים קיימים. גם אחרי שרואי החשבון שהביאו לו את העסק נפסקו על ידי ה-SEC ב-1992, הוא הצליח לגמור את מאות המיליונים שהוא צריך כדי להחזיר למשקיעים, ואז המשקיעים האלה פשוט עבדו איתו ישירות. ה-SEC סגרה את החקירה שלו נגדו במהלך אותה תקופה, כאשר הוא מסר לסוכנות הצהרות השקעה מזויפות.
אילו תוכניות זה יזכיר לך? מיידוף: המפלצת מוול סטריט בהחלט מרגיש כמו סרט דוקוס בבימוי ברלינגר, עם כמות כבדה של שחזורים ואווירה קצת סנסציונית. לִרְאוֹת שיחות עם רוצח: הקלטות של ג'פרי דאהמר כדוגמה לכך.
התפיסה שלנו: אחד ההיבטים העיקריים של תיק ברני מיידוף שרוב האנשים לא מבינים הוא איך תוכנית פונזי שהוא ניהל הפכה כל כך גדולה, ואיך הוא הצליח לגרום לכל כך הרבה משקיעים - גדולים וקטנים - לקנות. , האנשים שהפסידו כסף למיידוף נעו בין פנסיונרים של פלורידה שנתנו לו את ביצי הקן שלהם לבעלים לשעבר של ניו יורק מטס. מיידוף: המפלצת מוול סטריט עושה עבודה טובה בהסבר בדיוק ממה מורכבת התוכנית הפונזית של מיידוף וכיצד הוא המשיך אותה. אנחנו רק מאחלים שברלינגר לא יחמיץ דברים עם שחזורים.
הסיפור של מיידוף, והסיפור של האנשים שהפקידו בידיו את חסכונות חייהם, די משכנע בפני עצמו. אחרי הכל, מדובר באדם שהפך לאחת הדמויות היותר מכובדות בתחום הפיננסים, אבל איכשהו החליט שכדאי להמשיך את התוכנית הפונזית הזו במשך עשרות שנים, בין אם מתוך אגו או סוציופתיה או מתוך רצון לא להיראות ככישלון. הצד השני של המטבע הזה הוא האנשים שראו את התשואות היציבות והגדולות יחסית שמאדוף הבטיח, מעולם לא העלו דגלים אדומים ופשוט המשיכו לתת לו כסף. כפי שציין אחד המומחים, הצד הזה של זה הונע מחמדנות, אפילו בקנה מידה קטן.
יש די והותר קטעים של מיידוף, במיוחד מהתקופה שבה הוא עמד למשפט, ועד לתצהיר שלו בכלא, כדי ליצור חזותיים משכנעת. עם זאת, היסח דעתנו מהשחזורים הרבים, וזה פשוט נראה כמו זמן מה של חלון הראווה למה שכבר היה סיפור די מעניין.
מין ועור: אף אחד.
יריית פרידה: שחזור של משרד הייעוץ הכאוטי המבולגן שהוקם קומה אחת מתחת למשרד המסחר הטהור. 'זה המקום שבו ערכת פונזי תגדל באופן אקספוננציאלי בשנים הבאות', אומר מומחה, 'להונאה בסטרואידים.'
כוכב שינה: קייט קרולן וגורדון בנט היו שתי דוגמאות טובות למשקיעים בקנה מידה קטן בקרן של מיידוף. בני הזוג עשו את מה שהם חשבו שהוא בדיקת נאותות על מיידוף, והוא נראה לגיטימי כמו שהם הגיעו. אף אחד מהמידע על התשואות היציבות שעלו על השוק לא העלה איתם דגלים אדומים. הם ממחישים כיצד אפילו משקיעים חכמים יכולים להיקלט על ידי הלגיטימציה לכאורה של מיידוף והתשואות העקביות שהוא הציע.
קו הטייסים ביותר: לא הפסקנו להסיח את דעתנו מהעובדה שהשחקן שמגלם את מיידוף, בפאות המתאימות לגילאים שונים, נראה יותר כמו בן שטיין מאשר ברני מיידוף.
הקריאה שלנו: שידור זה. למרות השחזורים המסיחים את הדעת, מיידוף: המפלצת מוול סטריט מעניק הרבה מידע טוב על נפשו של מיידוף, על מבנה ערכת הפונזי שלו, ולמה אנשים השקיעו בה מלכתחילה.
ג'ואל קלר ( @joelkeller ) כותב על אוכל, בידור, הורות וטכנולוגיה, אבל הוא לא צוחק על עצמו: הוא נרקומן טלוויזיה. כתיבתו הופיעה בניו יורק טיימס, סלייט, סלון, rollingstone.com , vanityfair.com , Fast Company ובמקומות אחרים.